Perusahaan yang mencapai skala ekonomi mendapatkan keuntungan berupa penurunan biaya produksi rata-rata ketika outputnya semakin meningkat. Skala ekonomi menjadi salah satu hambatan masuk bagi pendatang baru karena untuk dapat bersaing efektif, pendatang baru harus beroperasi dengan struktur biaya, yang setidaknya sama dengan incumbent. Jika pendatang baru masuk ke industri dan menghasilkan dalam skala kecil, mereka akan menderita kerugian biaya yang signifikan relatif terhadap incumbent. Akibatnya, harga jual produk mereka tidak akan kompetitif.
Jika perusahaan baru memutuskan untuk masuk dalam skala besar dalam upaya untuk memperoleh skala ekonomi tersebut, perusahaan harus meningkatkan modal yang diperlukan untuk membangun fasilitas produksi berskala besar dan menanggung risiko tinggi yang terkait dengan investasi semacam itu. Biasanya, peningkatan pasokan produk akan menekan harga dan memicu pembalasan yang agresif oleh perusahaan lama. Untuk alasan ini, banyak pendatang baru mencoba mengakuisisi perusahaan yang telah ada, sehingga meminimalkan tekanan harga (akibat kenaikan pasokan) dan pembalasan dari pemain lama.
